หลังจากไตรมาสแบบนี้ มีการลงทุนที่น่าลงทุนบ้างไหม?

ไตรมาสละเท่าไรสำหรับการลงทุนในหุ้น: อัตราเงินเฟ้อที่สูงเป็นประวัติการณ์, อัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น, ตลาดหมี, ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่กำลังดำเนินอยู่, วิกฤตในการลงทุนสกุลเงินดิจิทัล และอื่นๆ อีกมากมาย เมื่อบริษัทต่างๆ เริ่มแจ้งให้เราทราบว่าพวกเขาทำได้อย่างไร เราจะสามารถตรวจจับได้ว่าโอกาสที่ยิ่งใหญ่ที่สุดซ่อนอยู่ที่ไหน

นักวิเคราะห์คาดหวังอะไรจากการลงทุนในหุ้น?樂​

นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า กำไรของบริษัทในดัชนี S&P 500ในไตรมาสที่สองจะสูงกว่าช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว 4,3% หากคาดการณ์ถูกต้อง นี่จะเป็นการเติบโตของกำไรที่ต่ำที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาสที่สี่ของปี 2020 แต่ก็ยังมีโอกาสเติบโตอยู่ โดยอาจเติบโตมากที่สุดในอุตสาหกรรมพลังงานซึ่งคาดการณ์ว่ากำไรจะสูงกว่าช่วงเดียวกันของปีที่แล้วถึง215% แม้ว่านี่อาจไม่ใช่เรื่องน่าประหลาดใจนักเมื่อพิจารณาจากสถานการณ์ราคาน้ำมันในปีนี้ การเติบโตของกำไรที่คาดการณ์ไว้สำหรับการลงทุนใน หุ้นกลุ่มอุตสาหกรรม (27%) บริษัทวัสดุ (14%) และบริษัทอสังหาริมทรัพย์ (11%) นั้นต่ำกว่า แต่ก็ควรพิจารณา การลดลงของกำไรที่มากที่สุดมาจากการลงทุนใน หุ้นกลุ่ม การเงิน (-21%) สาธารณูปโภค (-10%) และเช่นเดียวกับไตรมาสที่แล้วบริษัทสินค้าฟุ่มเฟือย (-3%) เนื่องจากอัตราเงินเฟ้อสูงทำให้ผู้บริโภคต้องรัดเข็มขัด

โอกาสในการลงทุนในหุ้น?類​

กลยุทธ์ง่ายๆ ที่สามารถนำมาใช้ได้คือ การเพิ่มน้ำหนักการลงทุนในหุ้นสหรัฐฯ ในกลุ่มอุตสาหกรรมที่มีการเติบโตของกำไรสูง และลดน้ำหนักการลงทุน (หรือหลีกเลี่ยงไปเลย) ในกลุ่มอุตสาหกรรมที่คาดว่ากำไรจะลดลง เราสามารถใช้กลยุทธ์นี้ได้โดยการสังเกตผลการดำเนินงานของราคาหุ้นในช่วงที่ผ่านมาและทิศทางของการคาดการณ์กำไร ตัวอย่างเช่น หุ้นกลุ่มพลังงาน ของสหรัฐฯ ลดลงโดยเฉลี่ย 6% ในไตรมาสที่ผ่านมา (แม้ว่าจะเพิ่มขึ้น 32% ในปีนี้ก็ตาม) อย่างไรก็ตาม การคาดการณ์การเติบโตในไตรมาสที่สองของนักวิเคราะห์เพิ่มขึ้นจาก 137% เป็น 215% นั่นแสดงให้เห็นว่าอาจมีโอกาสหากหุ้นเหล่านั้นสามารถทำได้ตามหรือเกินกว่าที่คาดการณ์ไว้

กลยุทธ์นี้สามารถนำไปใช้กับการลงทุนหุ้นภาคอื่นได้หรือไม่?里​

เราสามารถใช้กลยุทธ์เดียวกันนี้กับภาคส่วนสำคัญอื่นๆ ได้ การลดลง 16% ของการลงทุนในหุ้นภาคอุตสาหกรรมในไตรมาสที่ผ่านมา ประกอบกับการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยของการคาดการณ์การเติบโตของกำไร ทำให้เกิดสถานการณ์ที่น่าสนใจสำหรับฤดูกาลประกาศผลประกอบการนี้ การลงทุนในหุ้นกลุ่มวัสดุลดลง 17% ในไตรมาสที่ผ่านมา แต่ความคาดหวังการเติบโตของกำไรเพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ทำให้เป็นโอกาสการลงทุนในหุ้นที่น่าสนใจเช่นกันการลงทุนในหุ้นกลุ่มอสังหาริมทรัพย์อาจเป็นกลุ่มที่น่าสนใจน้อยที่สุด เนื่องจากลดลง 17% ในไตรมาสที่ผ่านมา โดยไม่ได้มาพร้อมกับการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในการคาดการณ์การเติบโตของกำไร

ภาคส่วนเหล่านี้สะท้อนถึงค่าเฉลี่ยของบริษัทต่างๆ มากมาย เราอาจต้องการใช้วิธีนี้ในการลงทุนในหุ้นรายตัวที่เราสนใจ ตัวอย่างเช่น บริษัทน้ำมันยักษ์ใหญ่อย่างเอ็กซอนหุ้นของบริษัทเพิ่มขึ้นเกือบ 5% ในไตรมาสที่แล้ว แต่การคาดการณ์กำไรสำหรับไตรมาสที่สองเพิ่มขึ้น 28% ทีนี้ ลองนำ 28% มาหารด้วย 4 เพื่อประมาณการกำไรทั้งปี หากไม่นับรวมสองไตรมาสถัดไป เราจะเห็นว่ากำไรเพิ่มขึ้น 7% เมื่อเทียบกับราคาหุ้นที่เพิ่มขึ้น 5% เมื่อพิจารณาทุกอย่างแล้ว ดูเหมือนว่าจะเป็นสัดส่วนที่สมดุล ดังนั้น หากเรากำลังมองหาไอเดียการลงทุนในหุ้นรายตัวในภาคพลังงานในช่วงฤดูกาลประกาศผลประกอบการนี้ เราควรหันไปมองหาที่อื่นจะดีกว่า

 

หากต้องการทำเช่นนี้ด้วยตนเอง คุณสามารถใช้เครื่องมือฟรีอย่างKoyfinซึ่งติดตามผลการดำเนินงานด้านราคาหุ้นของบริษัทหรืออุตสาหกรรม และเปรียบเทียบกับประมาณการกำไร เพียงแค่ค้นหาสิ่งที่คุณสนใจในแถบค้นหา แล้วคุณก็สามารถทำการคำนวณต่างๆ เพื่อค้นหาโอกาสใหม่ๆ ได้